皇冠线上体育官方平台金融学系
张
传海
副教授
硕士生导师
皇冠线上体育官方平台金融学系金融理论教研室
研究方向：金融市场，金融计量和金融风险，金融科技与大数据
E-mail：chzhang@zuel.edu.cn
讲授课程：
本科生课程：《货币金融学》，《金融计量经济学》
硕士生课程：《中级计量经济学》
社会兼职：
担任 Finance Research Letters、Emerging Markets Finance & Trade、Financial Innovation、China Finance Review International、International Journal of Managerial Finance、Cogent Mathematics & Statistics、系统工程理论与实践、财贸经济、金融论坛等期刊的匿名审稿人。
个人简历
2022-至今 皇冠线上体育官方平台副教授，硕士研究生导师
2016-至今 皇冠线上体育官方平台讲师，硕士研究生导师
2020-2021威斯康辛大学麦迪逊分校统计系访问学者
2011-2016厦门大学王亚南经济研究院博士研究生，获经济学博士学位
2014-2015柏林洪堡大学联合培养博士研究生
2009-2010武汉大学数学与统计学院硕士研究生，获理学硕士学位
2004-2008郑州大学数学系学本科生，获理学学士学位
学术成果：论文
在经济研究、系统工程理论与实践、管理工程学报、数理统计与管理、Journal of Econometrics、Quantitative Finance、Pacific-Basin Finance Journal、Finance Research Letters、International Review of Financial Analysis和Economic Modelling等国内外期刊发表论文近15篇。代表性的论文有（其中标*为通讯作者）：
1. 张传海、孙宇澄、许文. “好”的与“坏”的跳跃溢出：基于相互激励跳跃视角[J]. 系统工程理论与实践, 2023, 即将刊出.
2. Chuanhai Zhang*, Huan Ma, Xiaosai Liao. Futures trading activity and the jump risk of spot market: Evidence from the bitcoin market [J].Pacific-Basin Finance Journal, 2023, 78, 101950.
3. Chuanhai Zhang*, Huan Ma, Gideon Bruce Arkorful, Zhe Peng. The impacts of futures trading on volatility and volatility asymmetry of Bitcoin returns [J].International Review of Financial Analysis, 2023, 86, 102497.
4. Chuanhai Zhang*, Zhengjun Zhang, Mengyu Xu, Zhe Peng. Good and Bad self-excitation: Asymmetric self-exciting jumps in Bitcoin returns [J].Economic Modelling, 2023, 119, 106124.
5. Yucheng Sun, Wen Xu*, Chuanhai Zhang. Identifying latent factors based on high-frequency data [J]. Journal of Econometrics, 2022, printed online.
6. Chuanhai Zhang*, Haicui Chen, Zhe Peng. Does Bitcoin futures trading reduce the normal and jump volatility in the spot market? Evidence from GARCH-jump models [J]. Finance Research Letters, 2022, 47, 102777.
7. Qiang Liu, Zhi Liu*, Chuanhai Zhang. Heteroscedasticity test based on high-frequency data with jumps and microstructure noise [J].Applied Stochastic Models in Business and Industry, 2022, 38(3): 441-457.
8. 张传海、陈海强、姜盼. 市场微观结构噪声真的仅仅是“噪声”么? ——来自我国A股市场的经验研究[J]. 数理统计与管理, 2021, 40(5): 932–950.
9. 张传海. 噪声方差、跳跃波动、连续波动的分离及其相互关系——来自中国股市的实证的研究[J]. 管理工程学报, 2021, 35(4): 117–131.
10. Chuanhai Zhang*, Zhi Liu, Qiang Liu. Jumps at ultra-high frequency: Evidence from the Chinese stock market [J].Pacific-Basin Finance Journal, 2021, 68, 101420.
11. Gideon Bruce Arkorful, Haiqiang Chen*, Xiaoqun Liu*, Chuanhai Zhang. The impact of options introduction on the volatility of the underlying equities: evidence from the Chinese stock markets [J]. Quantitative Finance, 2020, 20(12), 2015-2024.
12. 张传海, 汪璐欹, 彭哲. 限价指令簿信息对价格动态的非对称效应——来自我国A股市场的经验研究[J]. 武汉金融, 2020, (3): 18-27.
13. 张传海. 基于门限已调整多次幂变差的可积波动估计及其应用[J]. 系统工程理论与实践, 2019, 39(4): 946-969.
14. 陈海强，张传海*.股指期货交易会降低股市跳跃风险吗？[J]. 经济研究, 2015, 1: 153–167.
学术成果：著作、教材
张传海. 市场微观结构噪声、跳跃与波动率估计：方法及其在中国金融市场上的实证应用[M], 湖北省人民出版社, 2019年.
学术成果：课题
主持并参与国家社会科学基金重大项目，国家自然科学基金、国家社会科学基金以及教育部人文社会科学研究基金等研究项目。其中部分结题项目如下：
1.教育部人文社会科学研究青年基金项目，18YJC790210，资产价格跳跃动态特征及其决定因素研究：基于新的参数与非参数方法的分析，主持人；
2.国家自然科学基金青年项目，71801226，我国股票期权行权交割机制下的到期日效应、市场操纵与信息效率，参与人；
3.国家社会科学基金青年项目，18CJL015，基于金融开放的中国宏观经济内外均衡研究，参与人；
4.教育部人文社会科学研究青年基金项目，17YJC630236，基于管理者异质信念的实物期权方法在企业价值评估中的应用研究，参与人。
学术成果：获奖
福建省第十二届社会科学优秀成果奖三等奖以及厦门市第十次社会科学优秀成果的三等奖（均为第二作者）。
其他
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